بازار سرمایه تهران در آستانه پایان هفتهای دیگر از آذر ماه ۱۴۰۴، همچنان تحت تاثیر عوامل قدرتمند کلان اقتصادی، شاهد نوسانات و تحولات چشمگیری است؛ جایی که انتظارات تورمی و روند صعودی نرخ ارز، کماکان سوخت اصلی محرکه بازار سهام تلقی میشوند و تزریق پول حقیقی به نمادهای مختلف، رونق نسبی را به دنبال داشته است. در طول هفتههای اخیر، شاخص کل بورس با عبور از مرزهای روانی مهم، رکوردهای تازهای را به ثبت رسانده و در مجموع، فضای بازار نشان از تمایل سرمایهگذاران به حفظ ارزش داراییها در برابر تورم فزاینده دارد.
تحلیلگران بازار بر این باورند که با وجود صعودهای پرشتاب، نباید از سیگنالهای احتیاطی غافل شد؛ چرا که نشانههایی از شناسایی سود توسط معاملهگران و افزایش نسبی فشار عرضه در برخی مقاطع مشاهده شده است. این وضعیت دوگانه، بیانگر آن است که بازار در عین پتانسیل رشد، میتواند در کوتاهمدت با اصلاحات مقطعی نیز مواجه شود و همین امر، لزوم رصد دقیق تحولات داخلی و خارجی را برای فعالان بازار دوچندان میکند.
در این میان، اخبار بنیادی منتشر شده در سامانه کدال نقش بسزایی در جهتدهی به معاملات ایفا میکنند و گزارشهای مالی و شفافسازی شرکتها، معیار مهمی برای تصمیمگیری سرمایهگذاران به شمار میآید. وضعیت دلار و طلا نیز به عنوان دو متغیر کلیدی، به طور مستقیم بر روانشناسی بازار و جذابیت سرمایهگذاری در سایر داراییها تاثیرگذار است و نوسانات آنها میتواند مسیر آینده بازار سهام را تحتالشعاع قرار دهد.
برای روزهای آتی، رصد دقیق تحولات نرخ ارز، اخبار مربوط به تصمیمات سیاستگذاران اقتصادی و گزارشهای جدید کدالی شرکتها، از جمله مهمترین نکاتی است که سرمایهگذاران باید مد نظر قرار دهند؛ تداوم ورود پول حقیقی و همچنین واکنش بازار به اخباری که میتوانند انتظارات تورمی را تقویت یا تضعیف کنند، از جمله عوامل تعیینکننده مسیر آتی بورس تهران خواهد بود.
اخبار بنیادی با تمرکز بر اخبار کدال
در هفتههای اخیر، سامانه کدال میزبان اطلاعیههای متعددی از سوی شرکتهای بورسی و فرابورسی بوده که برخی از آنها میتواند تاثیرات مهمی بر ارزشگذاری و روند آتی سهام شرکتها داشته باشد. به عنوان مثال، در اطلاعیههای اخیر، چندین شرکت مهم بازار از جمله «تجلی»، «آواک»، «بوعلی»، «غاذر» و «مادیرا» برنامههای افزایش سرمایه خود را از محل سود انباشته یا مطالبات و آورده نقدی اعلام کردهاند که این اقدام نشاندهنده چشمانداز مثبت مدیران شرکتها به آینده و نیاز به تامین مالی برای توسعه طرحها و پروژههای آتی است. افزایش سرمایه، در بلندمدت میتواند به بهبود ساختار مالی شرکتها و افزایش ظرفیتهای تولیدی آنها منجر شود که در نهایت، سودآوری و جذابیت سهام این شرکتها را برای سرمایهگذاران بلندمدت افزایش میدهد.
علاوه بر این، شرکتهایی مانند «حپارسا» (توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان) با اعلام افزایش ۹۵ درصدی نرخ کرایه حمل ریلی، سیگنال مثبتی از بهبود وضعیت عملیاتی و افزایش درآمدزایی در صنعت حمل و نقل مخابره کردهاند که این خبر میتواند برای سهامداران این گروه صنعتی بسیار حائز اهمیت باشد. همچنین، شفافسازیهایی در خصوص انتخاب پیمانکار و عقد قرارداد برای نصب تجهیزات نیروگاه توسط شرکت «ساوه» با هدف افزایش ظرفیت تولید، گامهای موثری در جهت شفافیت و ارائه اطلاعات به موقع به بازار محسوب میشود. اینگونه اخبار بنیادی نشاندهنده پویایی شرکتها در جهت بهبود عملکرد و برنامهریزی برای آینده است که میتواند در کنار سایر عوامل کلان، به رشد و توسعه بازار سرمایه کمک کند.
وضعیت دلار و طلای امروز
بازار ارز و طلا در روز جمعه، ۲۸ آذر ۱۴۰۴، شاهد نوسانات قابل توجهی بود که در بخش طلا، قیمتها عمدتاً با کاهش همراه شدند. هر گرم طلای ۱۸ عیار با کاهشی ۱۶۸ هزار تومانی، به ۱۳ میلیون و ۷۴۳ هزار تومان رسید و هر مثقال طلای ۱۸ عیار نیز با ۷۱۷ هزار تومان کاهش، در محدوده ۵۹ میلیون و ۵۳۸ هزار تومان معامله شد. طلای ۲۴ عیار نیز با افت ۲۲۴ هزار تومانی، حدود ۱۸ میلیون و ۳۲۴ هزار تومان قیمت خورد و طلای دست دوم نیز با کاهش ۱۶۶ هزار تومانی، ۱۳ میلیون و ۵۶۰ هزار تومان قیمتگذاری شد. در بازار جهانی، هر اونس طلا با کاهش ۱۴.۵۹ واحدی، به ۴۳۱۹ دلار رسید که نشاندهنده یک روند نزولی در بازارهای بینالمللی نیز هست، هرچند برخی گزارشها از ثبات قیمت اونس طلا در محدوده ۴,۳۳۴ دلار خبر دادهاند.
در بخش سکه، تغییرات قیمتی متفاوت بود؛ سکه امامی با افزایشی ۲۱۵ هزار تومانی، به ۱۴۴ میلیون و ۱۰ هزار تومان رسید، در حالی که سکه بهار آزادی با کاهش ۷۶۰ هزار تومانی، ۱۳۷ میلیون و ۳۰۰ هزار تومان قیمت خورد. نیم سکه با افت ۱۰۰ هزار تومانی در محدوده ۷۷ میلیون و ۷۹۰ هزار تومان و ربع سکه با افزایشی ۲۰۰ هزار تومانی در حدود ۴۴ میلیون و ۳۲۰ هزار تومان معامله شدند. سکه گرمی نیز با ۲۰۰ هزار تومان افزایش، ۱۹ میلیون و ۹۰۰ هزار تومان قیمت خورد؛ با این حال، گزارشهای دیگری از کاهش بیش از ۴۰۱ هزار تومانی سکه طرح جدید به ۱۴۲ میلیون و ۸۰۰ هزار تومان و کاهش ۷۲۶ هزار تومانی سکه طرح قدیم به ۱۳۷ میلیون و ۳۰۰ هزار تومان خبر میدهند. نوسانات بازار طلا و سکه همواره تابعی از تحولات نرخ ارز، انتظارات تورمی و قیمتهای جهانی طلا است که در شرایط فعلی، نوسانات نرخ دلار به عنوان محرک اصلی بازار سرمایه، به طور غیرمستقیم بر این بازارها نیز اثر میگذارد و صعود آن، تمایل سرمایهگذاران به داراییهای با قابلیت حفظ ارزش را تشدید میکند.
📰 تحلیل خبری بورس – ۲۸ آذر ۱۴۰۴
- صعود قدرتمند بورس تهران در سایه دلار و تورم
بازار سهام تهران در هفتههای اخیر تحت تاثیر رشد نرخ دلار و تشدید انتظارات تورمی، صعودی قدرتمند را تجربه کرده و شاخص کل با عبور از مرزهای مهم، رکوردهای تاریخی جدیدی را ثبت کرده که با ورود پرحجم پول حقیقی نیز همراه بوده است. - پیشبینی تداوم روند صعودی شاخص بورس با وجود سیگنالهای احتیاطی
با توجه به روند مثبت معاملات در هفتههای گذشته، انتظار میرود بورس تهران مسیر صعودی خود را ادامه دهد، اما با فعالتر شدن فروشندگان و شناسایی سود، احتمال اصلاحات کوتاهمدت در بازار وجود دارد که نیازمند رصد دقیق است. - جهش شاخص کل بورس به مرز ۳.۸ میلیون واحد و ورود پرقدرت نقدینگی
شاخص کل بورس تهران در هفته چهارم آذرماه صعودی پرشتاب را تجربه کرد و با تزریق نقدینگی قابل توجه و نزدیک شدن به مرز ۳.۸ میلیون واحد، تصویر روشنی از ادامه تقاضای سرمایهگذاری در بازار سهام ترسیم شد. - افزایش سرمایه ۷ نماد مهم در سامانه کدال؛ چشمانداز مثبت برای توسعه شرکتها
اخبار مهم کدال در روزهای اخیر نشان میدهد که چندین شرکت از جمله “تجلی”، “آواک” و “بوعلی” برنامههای افزایش سرمایه خود را از محل سود انباشته یا آورده نقدی اعلام کردهاند که این اقدامات میتواند به تقویت بنیه مالی و توسعه آتی آنها کمک کند. - افزایش ۹۵ درصدی نرخ کرایه حمل ریلی شرکت “حپارسا”
شرکت توسعه حمل و نقل ریلی پارسیان با نماد “حپارسا” در اطلاعیهای در سامانه کدال، از افزایش ۹۵ درصدی نرخ کرایه حمل ریلی خبر داد که این موضوع میتواند به بهبود چشمانداز درآمدی و سودآوری این شرکت در صنعت حمل و نقل منجر شود. - واریز بیش از ۲۸۰۰ میلیارد تومان سود سهامداران از طریق سجام در هفته دوم آذر
در هفته دوم آذر ماه ۱۴۰۴، مبلغی بالغ بر ۲ هزار و ۸۶۰ میلیارد تومان سود جاری، سنواتی و حق تقدم به حساب بیش از ۱.۲ میلیون سهامدار از طریق سامانه سجام واریز شد که نشاندهنده کارآمدی این سامانه در تسهیل فرآیندهای مالی بازار سرمایه است. - حذف حجم مبنا؛ گامی مهم در مسیر آزادسازی و تغییر معادله کشف قیمت در بورس
حذف حجم مبنا به عنوان یکی از تحولات مهم اخیر در بازار سرمایه، میتواند به تغییر در معادله کشف قیمت و افزایش نقدشوندگی واقعی بازار سهام کمک کند و بورس تهران را در مسیر تازهای از شفافیت و کارایی قرار دهد. - اونس جهانی طلا در ثبات نسبی؛ نوسان قیمت سکه در بازار داخلی
در حالی که قیمت هر اونس طلا در بازار جهانی با ثبات نسبی همراه بود، بازار داخلی سکه و طلا شاهد نوساناتی بود که در آن برخی از انواع سکه و طلا با کاهش و برخی با افزایش قیمت مواجه شدند که نشاندهنده تاثیر عوامل مختلف بر این بازار است. - نقش بیبدیل انتظارات تورمی در تداوم تقاضا برای سهام
انتظارات تورمی همچنان به عنوان پیشران اصلی بازار سرمایه عمل میکنند و در فضایی که تمایل به نگهداری ریال کاهش یافته، نقدینگی به سمت داراییهای قابل حفظ ارزش از جمله سهام حرکت کرده و تقاضای مستمر در بازار را رقم زده است. - رونق معاملات بورس و افزایش حجم و ارزش دادوستدها
افزایش تحرکات معاملات و ثبت حجم و ارزش قابل توجه در دادوستدهای خرد، نشاندهنده رونق نسبی در بازار سرمایه است که با چرخش فعال سهام در میان معاملهگران همراه شده و به پویایی کلی بازار کمک کرده است. - بورس تهران در آستانه ورود به مرحلهای تازه با عملکرد هماهنگ شاخصها
مجموعه دادههای معاملاتی اخیر از رشد هماهنگ شاخص کل و هموزن، افزایش ارزش معاملات و ورود پرقدرت نقدینگی حکایت دارد که نشان میدهد بورس تهران در آستانه ورود به مرحلهای تازه از رشد و پایداری قرار گرفته است. - شفافسازی شرکت “ساوه” در خصوص قرارداد نیروگاه؛ گامی در جهت افزایش ظرفیت تولید
شرکت “ساوه” در راستای شفافسازی اطلاعات، از انتخاب پیمانکار و عقد قرارداد برای نصب تجهیزات نیروگاه خبر داد که بر اساس طرح توجیهی، ظرفیت نیروگاه تا ۱۳.۵ مگاوات افزایش خواهد یافت و این اقدام در جهت بهبود عملیات شرکت است.
