بازار سرمایه ایران در پنجمین روز مهرماه ۱۴۰۴، همچنان تحت تأثیر سنگین ابهامات سیاسی و تحولات بینالمللی، به ویژه بحث بازگشت احتمالی تحریمها، قرار دارد و این عوامل سایه سنگینی بر جو معاملاتی افکندهاند. در هفتهای که گذشت، بورس تهران عملکردی پرنوسان و عمدتاً نزولی را تجربه کرد و شاخص کل با افت هفتگی قابل توجه ۲.۷ درصدی، تا محدوده ۲ میلیون و ۵۲۴ هزار واحد عقبنشینی کرد. این روند نزولی همراه با خروج نقدینگی حقیقی از بازار، نشاندهنده نگرانی فزاینده سرمایهگذاران از وضعیت آتی است. در کنار این، بازارهای موازی مانند دلار و طلا، مسیر صعودی را در پیش گرفتهاند که میتواند جذابیت بازار سهام را بیش از پیش کاهش دهد.
کارشناسان بازار سرمایه پیشبینی میکنند که معاملات امروز شنبه با احتیاط و احتمالاً با برتری عرضهکنندگان آغاز شود؛ با این حال، برخی تحلیلگران با اشاره به رشد قابل توجه قیمت ارز و سکه که آنها را به مرحله اشباع خرید رسانده و همچنین عقبماندگی شدید بورس، پتانسیل رشد محدود و متعادل در گروههایی نظیر پالایشیها، معدنیها و صندوقهای اهرمی را محتمل میدانند. با این حال، فقدان محرکهای مثبت قوی در سطوح سیاسی و اقتصادی، فضای امیدواری را در میان معاملهگران کمرنگ کرده و بازار همچنان چشمانتظار سیگنالهای روشنتر از تحولات دیپلماتیک است.
یکی از مهمترین عوامل تأثیرگذار بر وضعیت کنونی بازار، تحولات مربوط به بازگشت تحریمهای سازمان ملل است که در صورت نهایی شدن، میتواند ریسکهای سیاسی و انتظارات تورمی را تشدید کند و مانع از شکلگیری تقاضای جدی در بازار سهام شود. با این حال، برخی تحلیلگران معتقدند که اخبار مکانیسم ماشه و تحریمها تا حدودی پیشخور شدهاند و بعید است ریزش سنگینی ایجاد کنند، هرچند تداوم این روند به خروجی مذاکرات سیاسی وابسته خواهد بود. در این شرایط، حفظ ثبات سیاسی و ایجاد اطمینان خاطر برای فعالان اقتصادی، پیششرط اصلی بهبود و ایفای نقش واقعی بازار سرمایه در تأمین مالی کشور است.
وضعیت دلار و طلا امروز ۵ مهر ۱۴۰۴: بازار ارز و طلا در حال ورود به یک فاز هیجانی جدید است. قیمت دلار در بازار آزاد امروز شنبه ۵ مهرماه ۱۴۰۴ به نرخ ۱۰۸ هزار و ۲۹۰ تومان رسید که نشاندهنده روند صعودی این ارز است. در بازار طلا نیز، هر گرم طلای ۱۸ عیار با قیمتی در حدود ۹ میلیون و ۹۲۶ هزار و ۶۰۰ تومان معامله شد، در حالی که سکه امامی با افزایش قابل توجه ۱۴ میلیون و ۷۰۰ هزار تومانی در طول یک هفته گذشته، به ۱۰۸ میلیون و ۴۹۰ هزار تومان رسید. این افزایش چشمگیر قیمتها، بهویژه پس از عدم تصویب پیشنویس پیشنهادی چین و روسیه برای تمدید ۶ ماهه برجام و قطعی شدن بازگشت تحریمهای سازمان ملل، انتظارات تورمی را تقویت کرده و میل به سرمایهگذاری در داراییهای امن مانند طلا را افزایش داده است. پیشبینی میشود با توجه به رشد مجدد نرخ تتر و دلار و همچنین صعود دوباره بهای اونس جهانی طلا، قیمت طلا در بازار داخلی در روز جاری افزایشی شود و حتی طلای ۱۸ عیار به آستانه ۱۱ میلیون تومان نیز نزدیک شود.
در بخش اخبار بنیادی و با تمرکز بر سامانه کدال، امروز ۵ مهر ۱۴۰۴، شرکتها گزارشهای مهمی را منتشر کردهاند که میتواند مسیر معاملاتی برخی نمادها را تغییر دهد. از جمله مهمترین اطلاعات منتشر شده، میتوان به افشای اطلاعات بااهمیت برخی شرکتها و گزارشهای ماهانه عملکرد اشاره کرد. برای مثال، صنایع پتروشیمی خلیج فارس در مورد درخواست پذیرش پتروشیمی بندرامام در فرابورس اطلاعاتی را افشا کرده است. همچنین، بانک دی از نقل و انتقال داراییهای ثابت خود خبر داده و پتروشیمی اروند نیز گزارش فعالیت ماهانه دوره یک ماهه منتهی به ۳۱ فروردین ۱۴۰۴ را منتشر کرده است. این گزارشها و افشاگریها در شفافیت وضعیت مالی و عملیاتی شرکتها نقش بسزایی دارند و میتوانند مبنای تصمیمگیری سرمایهگذاران قرار گیرند.
علاوه بر این، اطلاعیههای مهمی از جمله افزایش سرمایه برخی شرکتها، مجامع عمومی و قراردادهای جدید نیز در سامانه کدال به ثبت رسیده است. به عنوان مثال، شرکت شهد ایران پیشنهاد افزایش سرمایه ۱۶۳ درصدی را به مجمع عمومی فوقالعاده داده است. همچنین، گزارش حسابرس در خصوص افزایش سرمایه ۲۷ درصدی ولبهمن و اظهارنظر حسابرس در خصوص افزایش سرمایه وهامون از ۱۰ هزار میلیارد ریال به ۱۵ هزار میلیارد ریال نیز از نکات حائز اهمیت کدال امروز است. این افزایش سرمایهها اغلب با هدف اصلاح ساختار مالی، تامین سرمایه در گردش و توسعه فعالیتها صورت میگیرد و میتواند نشاندهنده برنامههای توسعهای شرکتها باشد. سرمایهگذاران باید این اخبار را با دقت بررسی کنند تا تأثیر آنها بر ارزش ذاتی سهام را ارزیابی نمایند.
از دیگر نکات مهم کدالی، میتوان به تعلیق نماد معاملاتی “حگهر” به منظور بررسی وضعیت شفافیت اطلاعاتی ناشر اشاره کرد که تا تاریخ ۱۵ مهر ۱۴۰۴ ادامه خواهد داشت. همچنین، تمدید مهلت برای شرکت زکوثر جهت رعایت دستورالعمل پذیرش اوراق بهادار تا تاریخ ۵ آبان ۱۴۰۴ نیز از جمله اخباری است که برای سهامداران این شرکت اهمیت دارد. این دست اخبار نشاندهنده نظارت سازمان بورس بر شفافیت اطلاعاتی شرکتها و تلاش برای حفظ حقوق سهامداران است. علاوه بر این، دعوت به مجامع عمومی شرکتهایی نظیر “حکشتی” برای تاریخ ۱۵ مهر ۱۴۰۴ نیز در سامانه کدال منتشر شده که در آنها تصمیمات مهمی برای آینده شرکتها اتخاذ خواهد شد.
📰 تحلیل خبری بورس – ۵ مهر ۱۴۰۴
- تشدید فشارهای سیاسی و تأثیر آن بر بورس تهران
بازار سهام در حالی هفته جدید را آغاز میکند که ابهامات سیاسی و احتمال بازگشت تحریمهای سازمان ملل، موجب افزایش ریسک سیستماتیک و تضعیف تقاضا در کلیت بازار شده است، که این امر میتواند مسیر نزولی شاخصها را ادامه دهد. - روند صعودی دلار و طلا؛ عاملی برای خروج نقدینگی از بورس
رشد چشمگیر نرخ دلار در بازار آزاد که به بیش از ۱۰۸ هزار تومان رسیده و همچنین افزایش قیمت طلا و سکه که سکه امامی را به ۱۰۸ میلیون تومان رسانده، جذابیت بازارهای موازی را افزایش داده و موجب خروج نقدینگی از بازار سرمایه میشود. - پیشبینی شروع محتاطانه بازار با پتانسیل رشد در برخی گروهها
کارشناسان بازار سرمایه با وجود فضای محتاطانه و احتمال شروع منفی بازار، پیشبینی میکنند که با توجه به اشباع خرید در بازارهای ارز و طلا و عقبماندگی بورس، پتانسیل رشد متعادل در گروههایی مانند پالایشی، معدنی و صندوقهای اهرمی وجود دارد. - افشای اطلاعات بااهمیت پتروشیمی خلیج فارس در کدال
شرکت صنایع پتروشیمی خلیج فارس، از افشای اطلاعات بااهمیت (گروه ب) مربوط به درخواست پذیرش پتروشیمی بندرامام در فرابورس خبر داد که میتواند بر ارزشگذاری و چشمانداز آتی این شرکت و زیرمجموعههای آن تأثیرگذار باشد. - گزارش فعالیت ماهانه پتروشیمی اروند
پتروشیمی اروند گزارش فعالیت ماهانه دوره یک ماهه منتهی به ۳۱ فروردین ۱۴۰۴ را منتشر کرد که شامل جزئیات تولید و فروش محصولات این شرکت بوده و برای تحلیل عملکرد سه ماهه اول سال حائز اهمیت است. - تعلیق نماد معاملاتی “حگهر” در بورس
نماد معاملاتی شرکت “حگهر” به دلیل بررسی وضعیت شفافیت اطلاعاتی ناشر، حداکثر تا تاریخ ۱۵ مهر ۱۴۰۴ تعلیق شده است که سهامداران این شرکت باید به اطلاعیههای آتی سازمان بورس توجه داشته باشند. - پیشنهاد افزایش سرمایه ۱۶۳ درصدی شهد ایران
شرکت شهد ایران پیشنهاد افزایش سرمایه ۱۶۳ درصدی را به مجمع عمومی فوقالعاده ارائه داده است که در صورت تصویب، میتواند ساختار مالی شرکت را تقویت کرده و زمینهساز طرحهای توسعهای آینده شود. - تمدید مهلت “زکوثر” برای رعایت دستورالعمل پذیرش
سازمان بورس و اوراق بهادار، مهلت اعطا شده به شرکت “زکوثر” برای رعایت دستورالعمل پذیرش اوراق بهادار را به مدت یک ماه دیگر تا تاریخ ۵ آبان ۱۴۰۴ تمدید کرد. - برگزاری حراج صد و بیست و هفتم شمش طلا
مرکز مبادله ایران اعلام کرد که صد و بیست و هفتمین دور حراج شمش طلا در روز یکشنبه، ششم مهر ۱۴۰۴ برگزار خواهد شد و متقاضیان باید تا پایان روز شنبه، پنجم مهر، وجه تضمین شرکت در حراج را واریز کنند. - گزارش حسابرس در مورد افزایش سرمایه “وهامون”
حسابرسی قانونی نسبت به افزایش سرمایه شرکت “وهامون” از ۱۰ هزار میلیارد ریال به ۱۵ هزار میلیارد ریال از محل مطالبات و آورده نقدی، اظهار نظر خود را منتشر کرده است که برای سهامداران این شرکت حائز اهمیت است. - بررسی افزایش سرمایه شرکتهای بزرگ بازار
در روزهای اخیر تحولات مهمی در حوزه افزایش سرمایه شرکتهای بورسی به ثبت رسیده است که از ثبت ۱۰ درصدی تجلی و ۱۴۰ درصدی وبشهر تا اظهارنظر حسابرس درباره افزایش سرمایههای سنگین حبندر (۳۰۰٪) را شامل میشود. - کاهش بازدهی بورس در شش ماهه اول سال ۱۴۰۴
آمارها نشان میدهد که میزان بازدهی بورس در ۶ ماه ابتدایی سال ۱۴۰۴ منفی ۷ درصد بوده است که این عملکرد ضعیف عمدتاً ناشی از عدم قطعیتهای سیاسی، ابهام در سیاستهای اقتصادی و جذابیت بالاتر بازارهای رقیب است. - تأثیر سیاستهای پولی و مالی بر بورس
سیاستهای کلان اقتصادی شامل سیاستهای پولی، مالی و ارزی، نقشی حیاتی در تعیین مسیر بازارهای مالی ایفا میکنند و تغییر در نرخ بهره، مخارج دولت و نرخ ارز میتواند بر سرمایهگذاری و سودآوری شرکتها تأثیر بگذارد.
